Společnost Mitie Group , poskytovatel služeb v oblasti správy a compliance ve Spojeném království, byla ohodnocena společností RBC Capital Markets jako „outperform“ s cílovou cenou 195p. Tento pozitivní krok přichází na pozadí silné viditelnosti příjmů v strategickém období 2025–2027.
Mitie si drží zhruba 14 % podílu na trhu outsourcingových služeb v oblasti správy za 30 miliard liber, což je největší podíl mezi domácími poskytovateli. Společnost se může pochlubit rekordními 33 miliardami liber v pipeline, z níž 16,5 miliardy liber tvoří zajištěný objednávkový knihy, která vzrostla přibližně o 45 % od spuštění strategického plánu.
RBC Capital Markets upozornila na poměr uzavření zakázek k novým objednávkám na úrovni 141 % během první poloviny fiskálního roku 2026, což naznačuje konstantní poptávku po službách Mitie. Očekává se, že růst tržeb dosáhne 10,7 % v období do roku 2027, přičemž Mitie již vykázala 12,9 % nárůst v roce 2025.
Pro zajištění marží je klíčová transformace služeb, přičemž RBC předpokládá, že provozní marže vzroste na 5,1 % do roku 2027 z 4,6 % v roce 2025. Mnoho projektů transformace již nyní přispívá značnou částí k celkovému obratu divizí Mitie.
Na závěr lze říci, že Mitie plánuje investice až do 75 milionů liber ročně do menších akvizic a drží si cílovou výplatu dividend mezi 30–40 %. RBC rovněž varuje před možnými riziky, včetně inflace mezd a závazků v oblasti veřejných zakázek.
