Současné tržní prostředí je do značné míry definováno pokračujícím válečným konfliktem a s ním spojenou extrémní tržní volatilitou. Tato složitá situace sice klade na investory vyšší nároky, ale zároveň generuje zcela zřetelné obchodní příležitosti. Středobodem pozornosti zůstává Americký dolarový index (DX-Y.NYB) , který aktuálně svádí klíčový boj o psychologickou a technickou hranici 100 bodů.
Při pohledu na širší časový rámec je zřejmé, že tato úroveň fungovala po dlouhá léta jako spolehlivý support. Nyní se však transformovala v silnou rezistenci. Cenové svíčky jasně ukazují, že při každém přiblížení k této hodnotě trh narazí na odpor a cena se stahuje zpět, aby následně úroveň otestovala znovu. Pokud by americká měna tuto bariéru definitivně prorazila, otevřel by se prostor pro výrazně býčí scénář.
Tato síla americké měny, poháněná poptávkou po bezpečném přístavu, se propisuje do hlavních měnových párů. Například EUR/USD (EURUSD=X) přešel z jasného rostoucího trendu do pevného sestupného kanálu. Na týdenním grafu vidíme formování nižších minim a nižších maxim, přičemž dlouhé horní stíny svíček indikují masivní prodejní tlak. Z hlediska řízení rizik se nabízí strategie umisťování stop-loss příkazů nad denní swingová maxima s cílem dosáhnout minimálně poměru rizika a zisku jedna ku jedné.
Velmi podobný obrázek nabízí i AUD/USD (AUDUSD=X) . Ačkoliv by se na týdenním grafu dalo stále argumentovat existencí širšího uptrendu, výrazná medvědí svíčka s dlouhým stínem naznačuje silný potenciál pro pokles směrem k úrovni 0,68. Denní graf již jednoznačně potvrzuje klesající trend. Stejnou dynamiku sdílí také GBP/USD (GBPUSD=X) , kde silné medvědí svíčky a formace nižších maxim nedávají prostor k pochybnostem o tom, že trh aktuálně preferuje prodeje britské libry ve prospěch silného dolaru.
Zatímco americký dolar dominuje hlavním párům, na křížových trzích hraje prim síla komodit. Ta je reprezentována především stabilním býčím trendem, ve kterém se nachází Ropa (CL=F) . Na trzích momentálně neexistují žádné signály, které by naznačovaly, že by růstová dynamika této energetické suroviny měla v dohledné době slábnout. Tento fundament přímo a velmi silně podporuje kanadský dolar.
Díky této korelaci se formují zajímavé technické setupy. Například na páru GBP/CAD (GBPCAD=X) sledujeme na týdenním grafu jasný klesající trend. Ačkoliv denní graf vykazuje mírně smíšené signály, na čtyřhodinovém časovém rámci došlo k proražení trendové linie i tržní struktury, což potvrzuje potenciál pro krátké pozice. Podobně atraktivně se pro prodejce jeví i páry NZD/CAD (NZDCAD=X) a AUD/CAD (AUDCAD=X) , kde medvědí momentum a narušení struktury naznačují další pokles po případných korekcích.
Naopak pár CAD/CHF (CADCHF=X) představuje ukázkovou příležitost pro nákup. Trh se nachází v pevném rostoucím trendu, po překonání předchozích maxim si udržel svou strukturu a vykazuje pokračující býčí sílu. Očekává se zde návrat k předchozím vrcholům a potenciální posun na nová maxima.
Specifickou kapitolou je japonský jen, který aktuálně vysílá velmi smíšené signály. Na páru USD/JPY (USDJPY=X) vidíme silný nákupní tlak, překonání předchozích maxim a tvorbu vyšších vrcholů, což nahrává dlouhým pozicím. Na jiných křížových párech je však situace opačná. NZD/JPY (NZDJPY=X) po proražení týdenní struktury masivní medvědí svíčkou vybízí k prodejům po stažení zpět k rezistenci. Podobně je na tom GBP/JPY (GBPJPY=X) , kde proražení trendové podpory na denním grafu a formování nižších minim jasně potvrzuje nástup klesajícího trendu.
V prostředí zvýšeného geopolitického napětí se zraky investorů přirozeně upínají k drahým kovům. Zlato (GC=F) předvádí na týdenním grafu robustní a konzistentní rostoucí trend, který je podpořen sérií silných býčích svíček. Na denním časovém rámci trh předvedl učebnicové proražení klíčové úrovně s následným čistým retestem. Tato technická formace dodává trhu důvěru v další růst směrem k vyšším cenovým hladinám a činí z tohoto kovu vysoce atraktivní nákupní příležitost.
Zcela odlišný příběh však vypráví Stříbro (SI=F) . Přestože se z širšího úhlu pohledu stále nachází v rostoucím trendu, jeho cenová akce je ve srovnání se zlatem podstatně méně přesvědčivá. Chybí zde potřebná dynamika a čistota technických formací, což z něj v současném tržním kontextu činí méně atraktivní aktivum pro otevírání nových dlouhých pozic.
Závěrem stojí za pozornost situace na evropském kontinentu, konkrétně na křížovém páru EUR/GBP (EURGBP=X) . Tento trh nabízí zajímavou nákupní příležitost, neboť týdenní graf si udržuje rostoucí trajektorii a silné býčí svíčky spolehlivě brání klíčové úrovně supportu. Tento pozitivní výhled je podporován i měsíčním grafem. Pro investory se tak nabízí strategie vyhledávání vstupů buď při lokálních korekcích, nebo při proražení krátkodobých rezistencí na denním grafu.
