Dne 29. dubna zveřejnili své čtvrtletní výsledky cloudoví giganti Amazon , Microsoft a Alphabet . Zatímco akcie společností Alphabet a Amazon po oznámení vzrostly a Microsoft takové štěstí neměl, skutečným vítězem je společnost Nvidia , přestože svůj report představí až za tři týdny.
Společným jmenovatelem výsledků jsou totiž obrovské kapitálové výdaje do umělé inteligence. Finanční ředitelka společnosti Alphabet Anat Ashkenazi potvrdila, že většina výdajů v prvním čtvrtletí směřovala do AI příležitostí, a předpověděla jejich výrazné zrychlení v roce 2027. Microsoft očekává v kalendářním roce 2026 kapitálové výdaje ve výši 190 miliard USD, z nichž velká část půjde na nákup CPU a GPU, aby společnost plně využila potenciál trhu s umělou inteligencí.
Amazon letos plánuje do capex investovat 200 miliard USD. Do 31. března z této částky vyčerpal 43,2 miliardy dolarů, přičemž tyto prostředky směřovaly primárně do cloudového byznysu a generativní AI. Tento masivní celoodvětvový trend je pro Nvidii naprosto klíčový. Její klientské portfolio je silně koncentrované, přičemž pouze dva přímí zákazníci tvořili v posledním fiskálním roce 36 % jejích celkových tržeb. I přes snahy firem jako Amazon o vývoj vlastních čipů ukazují aktuální data, že závislost cloudové trojky na technologiích Nvidie hned tak neskončí.
