Investoři se již desítky let spoléhají na index S&P 500 jako na hlavní měřítko výkonnosti amerických akcií – a mají k tomu dobrý důvod. Tento index zahrnuje 500 největších a ziskových veřejně obchodovaných amerických společností, čímž poskytuje široký a reprezentativní pohled na americký trh. Odolal nespočtu krizí a opakovaně se ukázal jako spolehlivý dlouhodobý růstový nástroj. Není divu, že právě nyní – po poklesu o 15 % z nedávných maxim – se mnozí investoři poohlížejí po vstupní bráně zpět na trh.
Jedním z nejsnazších způsobů, jak investovat do amerického trhu, je Vanguard S&P 500 ETF (VOO). Tento fond přesně kopíruje složení indexu S&P 500, čímž umožňuje investorům vlastnit podíl na výkonnosti stovek největších amerických firem – od technologických gigantů jako Apple a Nvidia až po společnosti ze sektorů zdravotnictví, financí či spotřebního zboží.
Zároveň jde o fond s mimořádně nízkými náklady. Nákladový poměr 0,03 % znamená, že z každých investovaných 2 000 USD zaplatíte ročně správní poplatek jen 0,60 USD – tedy méně než cena kávy. Díky takové efektivitě zůstává většina výnosu skutečně ve vaší kapse.
Za posledních 10 let dosáhl ETF VOO celkového výnosu 211 %, což odpovídá průměrnému ročnímu zhodnocení kolem 12 %. To je výrazně nad historickým průměrem kolem 10 % ročně. A i když nelze výnosy z minulosti jednoduše promítnout do budoucnosti, důsledná expozice vůči americké ekonomice zůstává klíčovým faktorem dlouhodobého růstu.
Vezměme jednoduchý příklad: pokud dnes investujete 2 000 USD a fond si udrží průměrný výnos 12 % ročně, za 30 let by vaše investice mohla mít hodnotu přes 63 000 USD. Takový výhled je silným argumentem pro trpělivé a disciplinované investování.
VOO je ideální pro investory, kteří:
Zajímavé je i to, že většina aktivně řízených fondů s vysokými poplatky nedokáže index S&P 500 dlouhodobě porazit. ETF jako VOO tak často poskytuje lepší výsledky s menší námahou a menším rizikem.
Současná nejistota, způsobená geopolitickým napětím, obchodními cly a makroekonomickými tlaky, přirozeně vyvolává obavy. Ale právě v takových chvílích trh nabízí největší příležitosti – a korekce, jako ta současná, bývají ideální příležitostí k nákupu.
Index S&P 500 byl v minulosti svědkem několika propadů, recesí i krizí, přesto se vždy zotavil a dosáhl nových maxim. Ti, kdo zachovali klid a drželi se svých plánů, byli většinou odměněni. Nákup ETF jako VOO tak může být jednoduchým a efektivním způsobem, jak se podílet na růstu americké ekonomiky – bez potřeby každodenního sledování trhů.
Pokud máte volných 2 000 USD a hledáte bezpečný a rozumný způsob, jak je zhodnotit, Vanguard S&P 500 ETF může být ideální volbou. Nabízí širokou expozici, osvědčenou výkonnost, minimální náklady a dlouhodobý potenciál růstu. V kombinaci s trpělivostí a důsledností může jít o jednu z nejlepších investičních rozhodnutí, jaké můžete dnes učinit.
Navíc je důležité si uvědomit, že čas je klíčovým spojencem každého dlouhodobého investora. Čím dříve začnete investovat, tím více času má váš kapitál na zhodnocení díky složenému úročení – efektu, který může zásadně ovlivnit konečný výnos. Investice do fondu, jako je VOO, nevyžaduje složité rozhodování ani pravidelný dohled. Stačí se držet jednoduché strategie „koupit a držet“, pravidelně investovat nové prostředky a zachovat klid v obdobích volatility. Právě takový přístup bývá často mnohem úspěšnější než snaha časovat trh.
В среду, как и ожидалось, ФРС оставила все параметры денежно-кредитной политики без изменений, но это не разочаровало участников рынка, так как, с одной стороны, это предполагалось, а с другой, новая победа Д. Трампа в торговой войне на дальневосточном фронте прибавила рынкам очередную порцию бодрости.
Американский регулятор оставил ключевую процентную ставку на прежней отметке, а точнее в диапазоне 4.25-4.50%, и его председатель Дж. Пауэлл на пресс-конференции по итогам заседания не стал намекать на возможность сокращения ставки на следующей встрече 16 и 17 сентября. Он по-прежнему аргументировал решение ЦБ сохраняющейся неоднозначной ситуацией вокруг тарифных войн, вероятно, намекая на то, что главные торговые партнеры Америки, Китай и Индия пока не горят желанием присягнуть гегемону на верность и платить ему ренту сюзерена.
Но для участников рынка все-таки был один важный сигнал. Двое членов Комитета по открытому рынку (FOMC) выразили несогласие с позицией Пауэлла, давая понять, что были бы не против снижения ставок.
А между тем победный месяц Трампа в тарифных противостояниях с торговыми партнерами продолжается. Вчера он объявил о заключенном торговом соглашении с Южной Кореей, которая предусматривает 15% пошлину на импорт продукции из этой страны. Также американский президент обязал сателлита США инвестировать в американскую экономику 350 млрд долларов. Помимо этого, предусматриваются закупки сжиженного газа и других энергоносителей, конечно же, не по низким ценам. Фактически США в лице своего лидера продолжает ограбление сателлитов, движущихся в кильватере своего сюзерена, которые обязаны оплачивать американские экономические проблемы своей финансовой помощью и грабительскими таможенными пошлинами.
Остается теперь наблюдать, кто же будет следующем в этом ряду.
Трамп в полной мере намекает на то, что Индия должна пойти по пути услужливости сателлитов и оплачивать величие Америки. Будет это или нет, пока не ясно. А пока рынки отыгрывают эту новость по старой схеме. Для них является важным фактор определенности.
На этой волне фьючерсы на основные американские фондовые индексы торгуются с заметным повышением, особенно это касается технологического индекса NASDAQ 100 и индекса широкого рынка SP 500.
Прояснение того, как будут заключаться торговые соглашения между США и контрагентами поддерживает курс доллара, который с начала года оказался под прессингом именно на волне риска сваливания американской экономики в рецессию и фактора неопределенности того, к чему может привести развязанная почти со всем Миром торговая воны Д. Трампа. На этой волне индекс доллара уверенно растет и приближается к важному уровню сопротивления 100.00 пункта.
Есть еще одна причина, поддерживающая доллар, – это ослабление евро, который в корзине из основных валют занимает значительное место. Евровалюта, как я уже указывал ранее, попала под прессинг на волне итогового соглашения по тарифам между ЕС и США, которое фактически предусматривает значительный переток капиталов из Европы в Америку, снижая вероятность восстановления экономической мощи региона.
Что можно ожидать сегодня на рынках?
Полагаю, что ралли в американских акциях продолжится. Новости по соглашению с Кореей, а также отличная корпоративная отчетность технологических компаний будет поддерживать спрос на акции. Евро, как и стерлинг, а также другие валюты на рынке Форекс будут находиться под прессингом усиления позиций доллара. Криптовалютный рынок, вероятнее всего, будет и далее консолидироваться пока есть отличная возможность для роста акций компаний. Товарно-сырьевой рынок, похоже, тоже будет стремиться к росту на фоне фактора определенности тарифного противостояния между США и торговыми контрагентами.
Оценивая рыночную картину, считаю, что общие позитивные настроения будут доминировать до конца текущей недели.
Прогноз дня:
EUR/USD
Пара остается под сильным прессингом на фоне ряда факторов, описанных в обзоре. Ее техническая неспособность подняться выше отметке 1.1450, вероятнее всего, приведет к возобновлению ее падения к 1.1330. Уровнем для ее продажи может служить отметка 1.1428.
#NDX
CFD-контракт на фьючерс NASDAQ 100 уверенно растет вверх. Общая волна позитива поддержит спрос на акции компаний технологического сектора, что будет стимулировать и повышение контракта, который может вырасти к 23900.00. Уровнем его покупки может служить отметка 23700.00.
